股票|“金龙鱼”要来创业板,将创IPO募资最高纪录,头顶创业板营收一哥光环,背后站着马来富豪


财联社(上海 , 采访人员 王可)讯 , 中国证监会今日发布同意创业板IPO注册的最新公告 , 益海嘉里金龙鱼位列其中 。
益海嘉里即将登陆创业板 , 意味着创业板迎来巨无霸 。 公司去年营业收入1707.43亿元 , 同期伊利股份和贵州茅台的营收分别为900.09亿元、854.3亿元 , 此前创业板营收最高纪录由上海钢联(1226亿元)创造 。
股票|“金龙鱼”要来创业板,将创IPO募资最高纪录,头顶创业板营收一哥光环,背后站着马来富豪
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但益海嘉里毛利率不高 , 2017-2019年综合毛利率为8.42%、0.21%和11.4% 。 此外 , 公司存在大存大贷现象 , 2019年公司有息负债总额达787.26亿元;货币资金达到646.12亿元 , 占同期营收的37.84% 。
根据益海嘉里招股书 , 公司股权曾发生6次转让 , 得到控股股东10次增资 。 目前 , 公司控股股东为Bathos公司 , 持股99.99%;阔海投资作为第二大股东持股0.01% 。
通过股权上溯 , 益海嘉里控股公司为丰益国际 , 是世界最大的粮食、食用油及农产品供应商、贸易商之一 。
丰益国际于1991年由马来西亚华人郭鹤年与他的侄子郭孔丰在新加坡成立 。 不过 , 丰益国际股权相对分散且独立董事占半数 , 无任一丰益国际的股东能够控制丰益国际 , 故而益海嘉里无实际控制人 。
益海嘉里IPO募资超138亿 , 或成创业板营收一哥
近日 , 证监会按法定程序同意益海嘉里金龙鱼粮油食品股份有限公司(以下简称“益海嘉里”)创业板IPO , 益海嘉里是创业板已申报企业中拟募资规模最大的企业 , 计划融资138.7亿元 。 公司注册地位于上海 , 保荐机构为中信建投证券 。
招股书显示 , 益海嘉里是国内最大的农产品和食品加工企业之一 , 旗下包括金龙鱼、欧丽薇兰、胡姬花等多个市场知名品牌 。 据尼尔森数据 , 报告期内 , 公司在小包装食用植物油、包装面粉现代渠道、包装米现代渠道市场份额排名第一 。
此次公司募集资金投资项目均围绕主营业务厨房食品开展 , 包括食用油、大米、面粉、调味品等领域 , 涉及到兰州新区粮油食品加工基地项目(一期)、益海嘉里集团粮油深加工项目、黑龙江省齐齐哈尔市富裕县益海嘉里(富裕)生物科技有限公司100万吨/年玉米深加工项目等在内的19个募投项目 。
招股说明书显示 , 益海嘉里客户广泛 , 其前五大客户并不集中 。 2019年 , 公司前五大客户销售额仅占公司营收约7% 。 而从近3年数据看 , 其披露的大客户也多是市场瞩目的明星企业 。 比如 , 康师傅控股、新希望(000876)、温氏股份(300498)等 。
上市标准方面 , 益海嘉里采用了“最近两年净利润均为正 , 且累计净利润不低于5000万元”这一指标 。 财务数据显示 , 2017年、2018年、2019年 , 益海嘉里的营业收入分别为1507.66亿元、1670.74亿元、1707.43亿元;归母净利润分别为50.01亿元、51.28亿元和54.08亿元 。