红刊财经|新安股份高溢价收购关联公司华洋化工采存销数据有重大异常( 四 )

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根据一般的财务数据勾稽原理，在华洋化工的财务报表当中，必然有相同规模的现金流量或应付账款等经营性债务与所披露的采购情况相符。
交易草案中的华洋化工现金流量表显示， 2020年1~3月“购买商品、接受劳务支付的现金”为11010.45万元。这个规模的现金流量跟含税采购总额有14823.25万元相比，可知还相差3812.80万元，这也就是在2020年前三个月的采购当中，华洋化工还没有支付现金的那部分采购。那么，在华洋化工的资产负债表当中必然体现为同期应付账款有相同规模的增长，或者是预付款项出现相应的减少，大多数情况下是这两者综合的结果。
资产负债表显示，报告期内华洋化工没有应付票据，而2020年3月31日账上有应付账款6778.08万元，跟期初10917.58万元相比，不但没有增加反而减少了4139.50万元。与此同时，预付款项2497.39万元跟期初的531.64万元相比较，不减反增1965.55万元。一减一增，应付账款和预付款项综合的结果不但不能支持未付现3812.80万元含税采购，相反，导致差异金额扩大到9917.85万元。也就是说，交易草案所披露的含税采购总额与现金流量、应付账款、预付款项之间，出现了近一亿元的差异。
如此巨大的差异金额，加上交易草案并没有披露华洋化工的票据背书情况，而且固定资产、无形资产等长期资产的增长情况大致跟购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金相等，那么，不论如何都难以排除其中存在采购数据造假的可能。
2019年的采购情况也同样具有较低可信度。这年，华洋化工向前五大原材料供应商的采购金额为46132.04万元，占当期采购金额的62.60% ，由此测算出全年采购总额为73693.35万元。结合这年5月1日起增值税税率下调的影响，从月均采购额的角度测算出全年进项税额大约10132.84万元。由此可知，全年含税采购总额有83826.19万元。
2019年华洋化工“购买商品、接受劳务支付的现金”相比于含税采购总额并不算多，仅36882.69万元，算上预付款项减少额192.95万元，采购相关现金流量为37075.64万元，比同期含税采购总额83826.19万元少了46750.55万元。这也应该有相同规模的应付账款增加额来匹配。
然而， 2019年末华洋化工应付账款10917.58万元比2018年年末的9132.56万元只多了1785.02万元，这个规模的增长，跟未付现的含税采购额46750.55万元相差非常远，还有高达44965.53万元的采购没有现金流量和应付账款变化的支持。对此，这部分采购额是否真实也存在重大疑虑。
此外，综合2019年的长期资产购置以及是否存在票据背书等情况，《红周刊》采访人员仍然找不到对此形成补充的信息，交易草案所披露的信息也就无法对采购当中存在的数亿元差异形成合理的解释。

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