信托如何成为高净值人士心中最安全的投资选项？伴随财富的增长

加入RFP/CHFP考试交流群

关注回复【

】领取RFP资料+理财工具包

近年来，伴随财富的增长，我国高净值人群投资多元化的趋势愈加明显，除了房地产和股票，信托等产品、全球资产配置等已经成为其重要的投资选择。2017年信托业资产规模已突破23万亿，目前是仅次于银行业的第二大金融子行业，在过去五年取得了长足发展，成为我国支持实体经济的重要力量。

但随着规模的增大，信托兑付危机事件频发，业内对信托的未来也各执己见，更多的人认为信托已经到了拐点期，不过信托基金研究专家却认为，未来三年内信托仍然是大额投资的最佳投资标的。何以见得？平信君这就来为大家分析下原因：

信托在房地产和基建投资上优势明显

拉动中国经济增长的三驾马车：

出口、消费、投资。出口已有复苏，消费信心提振，投资处于高位。

拉动投资的又有三驾小马车：

工业投资、基础设施建设投资、房地产投资。其中工业投资占比40%，但随着成本的上升，大量跨国企业已把工厂转移出中国，所以投资下面的三驾小马车，工业投资越来越慢，只剩基础设施建设投资和房地产投资这两驾小马车还能欢腾。

在新常态宏观经济平稳运行的背景下，投资仍是政府刺激经济的有力手段，而在基础设施建设投资和房地产投资这两大领域，信托的优势极为明显，其卓越的项目运营能力和丰富的风险处置经验，其他机构在短期内难以超越。

良好的社会口碑客户基础雄厚

2016年全行业68家信托公司当年2016年末信托业实现利润771.82亿，较2015年末的750.59亿增长2.83%。在信托收益分配中，向投资者分配的收益约占信托资产实际总收益的90%。信托真正做到了受人之托代人理财的承诺，为投资者实现了财富增值服务。

在过往，信托刚性兑付以及较强的资产管理能力，为信托在投资者中积累了良好的口碑，庞大的资金规模也使信托积累了大批的优质客户资源，为其今后的发展及转型都奠定了坚实的市场基础。

信托公司具备刚性兑付的意愿和能力

进入2017年以来，信托业整体相对同期增速放缓，断断续续的负面新闻，也让部分投资者对信托产生质疑。

据统计，信托风险项目个数和资金规模自2015年第四季度持续快速增加以来， 2016年第四季度实现双双回落。2016年末信托业的风险项目个数为545个，较第三季度减少61个。

伴随着信托业保障基金有效运行、中国信托登记有限责任公司的正式揭牌，加上之前已经成立的履行行业自律职能的中国信托业协会，信托公司自身不断加强风控能力。

信托兑付危机事件的处理结果不外乎以下几种：

第一、信托公司兜底；

第二、信托公司处理抵押物；

第三、资产管理公司接盘。

多维度的信托业风险防控体系，对应超过20万亿的信托资产规模，不良率为0.58%的中国信托行业，风险总体可控。

未来的风险：流动性风险

信托优势明显，但并不是说没有风险，信托产品最大的风险还是属于流动性风险。对于不能如期兑付的信托产品来说，信托公司兜底只是应急手段，主要的解决方案还是处置抵押物，而处置抵押物一般需要时间周期，这就会引发信托财产流动性的风险。

但是在严格监管状况下，目前发行的信托产品抵押物覆盖率较高，最终保证足额兑付应该不成问题。而就信托行业将来在风控整体制度设计层面而言，未来将形成全面的防御体系，除净资本约束机制及信托赔偿准备金制度外，也将会建立信托公司恢复与处置机制与行业稳定基金救助机制。

信托收入拐点将到来

展望未来，房地产信托端口资金需求持续加强，信托持续放量毋庸置疑。房地产作为最具性价比的底层资产，融资跷跷板的倾斜使得信托议价能力陡升，费率提升增加利差，行业收入拐点确定性较大。

二季度房地产信托比例如期攀升，信证类比例降低符合预期。2017年二季度房地产信托规模1.77万亿元，同比增35.6%，环比增长12.40%，双双好于行业规模增速，占比提升59基点至9.02%，刷新近2年高值。与此同时，2017年二季度投向证券市场的信托规模为2.81万亿元，同比增长4.13%，但环比下降2.18%。

从信托业投资情况分析，2017年二季度工商企业类信托规模5.15万亿元，同比增长42.8%，环比增长9.02%，明显好于行业规模增速，占比提升至26.2%，已连续4个季度上升。

信托有望以实际行动支持实体经济，通过充分发挥全市场配资优势，有效进行产融结合，同时覆盖银行鞭长莫及的长尾领域，在支持实体融资中扮演更加重要角色。

信托一直被誉为富人专享的理财产品，因其购买起点最少100万（投资门槛高），起购期限最少一年（资产流动性低）等问题，普通老百姓很少能涉及购买。作为一种兼具资金募集优势和高度资金运用灵活性的合规金融安排，信托产品较为稳定的、相对较高的收益，更是吸引高净值人士关注的另外一个重要原因。

综上所述，信托凭借良好的基建和房地产优势、良好的社会口碑和客户基础、刚性兑付能力，加之完善的风控体系，无论从安全性、收益哪一方面来看，未来三年内确实是大额投资的最佳投资标的。

你可能还想读：

1、

最牛的家庭资产配置图，建议收藏！

2、

80后、90后们需要收入多少才能不焦虑？除工资以外，该如何提高自己的收入？

3、

攻略 | 家庭的保险需求该如何判定？

4、

社保报2万，商保赔17万！大病面前，社保和商保的区别！

5、

【法商】如何为子女做婚嫁安排？

6、

资产配置 | 三张报表诊断你的家庭财务健康状况

7、

理财攻略|不同人生阶段的理财重点

来源：平安信托

猛戳

“阅读原文"

，咨询RFP课程