英伟达|“卷王”英伟达的真面目( 三 ) GPU|核弹|显卡|it芯片

全新的技术和架构，将GPU的性能和英伟达的市值，又推到了一个全新的高度。

第四次反弹：币圈走熊，但产业智能方兴未艾。
今年最大的变化，是缺芯情况有所缓解，同时币圈再次走熊，比特币和以太坊价格都创下新低， GPU价格再一次回落。根据国外媒体报道，英伟达已经通知合作伙伴 GPU 的生产成本将下调 8% - 12% 。如果显卡价格进一步下降，市场对英伟达的信心也会过度反映到股价上。

不过，你永远可以相信英伟达“核弹工厂”的能力。诚如大家在GTC 2022大会所看到的，全新一代产品和技术全部瞄准了最具想象空间的产业AI应用场景。
最新一代“核弹”H100 GPU ，和Hopper 架构，专为Transformer大参数模型打造，可以说是完美迎合了预训练大模型的需求。

NVIDIA Quantum-2 ，主芯片包含570亿个晶体管，为云服务商和超算中心提供AI算力，正对应着如火如荼的AI基础设施建设。
AI超级计算机NVIDIA Jetson AGXOrin ，简直是自主机器人研发人员“捕获器” 。
更不要提开放式平台 NVIDIA Omniverse ，试问哪个想做元宇宙的公司能不心动呢？Meta就用英伟达DGX A100系统构建了自己的首台AI超级计算机。

（Meta的AI超级计算机）
凭借这几个“大饼” ，黄仁勋也在GTC大会上自信地指出，英伟达未来有能力实现万亿美元的销售收入，可以说是完美化解（或者说让大众忽略）了GPU市场波动。
英伟达的“核弹”背后，都是跟随着GPU市场变动，不断创造需求、刺激供给的过程。商业价值不断飙升的同时，确实给GPU技术带来了巨大提升。
这能说明，黄仁勋是“商业奇才”吗？恐怕不行。
姜太公钓鱼，把反弹效应玩明白了
凭借GPU在图形计算上的贡献，黄仁勋也被江湖人称“AI教父” ，甚至一度想要干掉摩尔定律，推动自己的“黄氏定律”主宰计算市场。
但其实从四次供需“反弹”中可以看到，英伟达不过是把摩尔定律的“反弹效应”拿捏得明明白白了。
所谓“反弹效应”（Rebound effect），也被叫做“收回效应”（take-back effect），最早是由威廉·斯坦利·杰文斯在《煤炭问题》一书中提出的，指的是提高效率的新技术，最终预期收益减少的情况。
放在IT领域，就是“What Andy gives ， Bill takes away”安迪（英特尔CEO安迪·格罗夫）带来的CPU硬件性能提升，最终会由比尔（微软CEO比尔盖茨）通过软件/服务不断扩大而收回。

结果就是，虽然摩尔定律会推动计算硬件不断提效降价，但因为“反弹效应” ，不断产生新的需求/应用/场景，吃掉硬件性能提升带来的好处。
只有这样，用户才会愿意掏钱更新机器，以便能享用到更新更消耗资源的服务。
回望个人电脑、智能手机的发展历程，无不是在摩尔定律及其反弹效应下发展起来的。而英伟达所在的GPU市场，显然没有脱离这一范畴。

一方面，英伟达的产品性能提升速度，虽然超过了摩尔定律所规定的“18个月翻一倍” ，实现了AI计算性能的逐年翻倍，也就是“黄氏定律 (Huang’s Law)” 。但从最新一代H100 GPU的性能提升上，显然还依赖于延续了半个多世纪的半导体制程工艺限制，采用了台积电的4nm（而非此前业界猜测的5nm）工艺，再结合全新的架构设计，才能达到“核弹”级别。
另外，性能提升必须通过新的服务/应用“take back ” ，不然用户只需要等相同性能的GPU降价就可以了，没有必要花大价钱去买新的。这也是为什么AI大模型训练、自动驾驶、元宇宙、机器人……作为GTC大会的“全家桶”才会同时登场，通过各行各业的智能化来消耗掉新技术带来的AI算力资源。
黄仁勋也曾在采访中提到过，英伟达“甚至用了市场营销的预算，帮开发者营销他们用我们架构开发的产品，来创造市场需求” 。

（云服务市场的增长规模）
所以说，英伟达的每一次“核弹”炸街，其实都是在硬件性能回收出现不顺利的时候，再一次开辟出更大的需求空间，以缓解技术收益减少的局面。
“What NVIDIA gives ， AI takes away” ，英伟达靠这一手，把全球玩家和华尔街投资人拿捏得明明白白，市值也就次次化险为夷“稳坐钓鱼台”了。
愿者上钩：自己卷自己有什么问题吗？
某种角度来说，英伟达对“反弹效应”和大众需求的拿捏，是“姜太公钓鱼，愿者上钩” 。只要研究人员觉得模型训练时间从十几天缩短到几个小时很值；只要游戏玩家觉得更逼真的渲染效果真香；只要Meta觉得GPU对元宇宙来说不可或缺……这不就够了吗？