ZAKER生活|车圈前浪正在变成科技后浪,吉利科创板上市


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提档、加速 , 距离吉利成为科创板汽车第一股的日子越来越近 。
9月1日 , 上交所正式受理吉利汽车登陆科创板的申请 。 据招股说明书显示 , 吉利汽车首次公开发行不超过17.32亿人民币普通股 , 本次募集资金投资项目拟投资总额为204.24亿元 , 其中拟使用本次募集资金200亿元用于包括新车型产品研发、前瞻技术研发、产业收购及补充流动资金 。
招股书显示 , 此次吉利汽车上市的联席保荐机构为中金公司和华泰联合证券有限公司 。 本次发行股票种类为人民币普通股(A股) , 每股面值0.02港元 , 发行股份数为不超过17.32亿股(行使超额配售选择权之前) , 占发行后股份总数不超过15% 。
在A股和香港同时上市 , 有利于更好地利用嫁接国际和国内两个市场资源 , 助力吉利科技转型与未来长期发展 。
当日 , 吉利汽车(0175.HK)收报于17.1港元/股 , 涨逾4.40% 。
资深投行人士、前保荐代表人王骥跃对出行一客(carcaijing)表示 , 科创板较高的估值 , 可能是吸引吉利的重要因素 。 同时 , 现代汽车工业作为先进制造业的代表 , 也符合科创板的定位 。 未来应该会有越来越多的公司选择到A股、到科创板或创业板上市 , 这会是个趋势 。
有观点认为 , 吉利回归科创板仅为储粮过冬 。 但根据观察 , 这只是吉利全面科技化战略转型中 , 比较显眼的一手棋而已 。
按照时间节奏来看 , 吉利汽车大概率会成为科创板汽车上市第一股 。 事实上 , 在业内看来 , 比起这一头啖汤的名望 , 作为有国际水准的中国汽车龙头企业 , 吉利向智能电动出行科技集团转型的步伐正越发加快 。
为何选择科创板?
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在业内看来 , 吉利汽车回归A股市场 , 本在意料之中 。
吉利汽车于2005年5月在香港上市 。 2014年11月“沪港通”开通 , 吉利汽车被港交所列入首批“港股通”可买卖港股名单 。 2017年2月 , 恒生指数有限公司宣布吉利汽车被纳入恒生指数成分股组合 , 是当时恒生指数50支成分股内唯一的汽车行业股票 。
在港股市场 , 吉利汽车的估值不高 。 最近一年来 , 股价在9.5港元/股至16.1港元/股间徘徊 , 最近60天 , 共有20家机构给出买入或推荐评级 。 据花旗银行此前报告显示 , A股挂牌的内地汽车股估值 , 较汽车股H股估值溢价65% 。
“这时候选择科创板上市是好事儿” , 西部证券电动智能汽车首席分析师王冠桥告诉出行一客(carcaijing) , 近两年汽车产业面临巨变 , 各家车企都需要存好干粮 , 应对严峻的市场考验 , 同时加强研发投入 。 吉利的品牌以及的平台化技术都做得很好 , 伴随产品放量销售后 , 未来可期 。 模块化架构技术 , 让吉利能够降低制造成本的同时 , 提高产品稳定性 。
目前 , 全球汽车产业正面临百年未有之巨变 , 在新能源、智能网联、自动驾驶、共享出行新四化技术的快速演变下 , 车企逐渐拓展着自身的边界 。 如今 , 突然生变的全球贸易格局和新冠肺炎疫情 , 又让全球汽车产业面临更严峻的挑战 。 一位供职于某跨国巨头车企的工作人员告诉出行一客(carcaijing) , 在新四化这头吞金兽面前 , 自己公司也是一家小企业 , 需要谨慎投入量入为出 。
在中国机械工业联合会会长王瑞祥看来 , 当前更需要做强自主品牌 。 他对出行一客(carcaijing)表示 , 在扩大开放政策、提高开放质量的同时 。 不能放松对对自主品牌的发展培育 , 提升自主创新能力、攻克关键核心技术及零部件 , 加快汽车产业链转型升级 。
良性的资本就应赋能实业 。 肩负重任的科创板也近期给出了实质性利好 。 4月30日 , 证监会发布《关于创新试点红筹企业在境内上市相关安排的公告》(下简称《公告》) , 将境外已上市红筹企业回归A股上市的市值门槛放低至200亿元 , 且要求拥有自主研发、国际领先技术 , 科技创新能力较强 , 同行业竞争中处于相对优势地位 。