饿了么月活首次反超美团外卖，那又怎样？作者：龚进辉在外卖领域

作者：龚进辉
在外卖领域，一直被美团外卖压着打的饿了么难得赢了一回。
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QuestMobile最新数据显示，今年10月，饿了么月活超越美团外卖，这是饿了么近两年以来月活首次在App端高于美团外卖，主要归功于百亿补贴策略成功为App端引入新用户增量。
今年8月，饿了么将百亿补贴作为常态化补贴行动， 2个月后，百亿补贴从最初的24城扩大至124城，最近又宣布已入驻近1000所高校食堂。不难看出，饿了么为了扩大市场影响力也是蛮拼的。
反观美团则十分淡定，或许是认为在线外卖市场格局已定，饿了么再怎么强势反扑，顶多缩小差距，绝不可能轻易撼动自身领先地位，毕竟双方差距实在太大，因此其在外卖领域动作并不多，只在今年8月底短暂推出百亿饭补活动，反而把重心放在社区团购上。
姑且认为QuestMobile的数据可信，那又怎样？这说明不了什么，无法改变美团外卖领先饿了么的既定事实，饿了么别高兴太早，美团外卖也犯不着紧张，容我娓娓道来。注意， QuestMobile指的是饿了么App月活首次超过美团外卖App ，不是指饿了么整体月活超过美团外卖，这完全是两码事。
简单来说，饿了么App、美团外卖App分别是饿了么、美团外卖的核心阵地不假，但并非唯一的流量入口。除此之外，前者还有口碑App、支付宝App、淘宝App ，后者则有美团App、大众点评App、微信App、QQ App 。
其实，不用比较就能看出整体月活孰高孰低，当然是美团外卖高于饿了么。如果你不信，那就不妨粗略比较一番，我所说的是粗略指的是只比较各大App月活总和，不比较各大流量入口实际为饿了么、美团外卖带来的月活总和，因为它们的具体转化率不得而知。
从流量入口数量来看，美团外卖有5个，饿了么有4个，前者略胜一筹；从流量入口质量来看，还是美团外卖胜出。财报显示，今年Q2（4-6月），腾讯旗下微信及WeChat合并月活为12.061亿， QQ智能终端月活为6.476亿。而阿里中国零售市场（即淘宝）移动月活跃用户增至8.74亿，支付宝年活跃用户突破10亿。
如果剔除WeChat月活，并把支付宝统计口径从年活跃用户换成月活，那微信App+QQ App与支付宝App+淘宝App孰强孰弱真不好说，姑且认为双方打平。剩下来就看美团App+大众点评App与口碑App的比拼，结果一目了然，前者毫无悬念胜出，口碑App的渗透率怎么比得过大受欢迎的美团App+大众点评App？
因此，整体来看，美团外卖总月活要高于饿了么，而且差距可能还不小。退一步讲，即便美团外卖总月活与饿了么打平甚至落后，也不代表饿了么开始反超美团外卖。毕竟，月活只是双方这场旷日持久的外卖大战的一个指标而已，该指标固然重要，但并非决定战局走向的唯一指标，商家数量、骑手数量、日订单量、抽佣比例、营收、净利润等指标同样不容忽视。
事实上，月活、商家数量、骑手数量、日订单量、抽佣比例等指标都是为经营结果而服务，即营收、净利润两大关键指标是以结果为导向，可以生动反映外卖平台的发展现状。从美团、阿里财报来看，美团外卖完胜饿了么，且后者短期内追赶无望。
财报显示，今年Q2（4-6月），美团餐饮外卖收入增长13.2%至145.4亿元，经营利润为13亿元。反观以饿了么主的阿里本地生活服务收入为71亿元，同比增长15% ，增幅略高于美团外卖，但收入体量仅为美团外卖的1/2 。更为尴尬的是，饿了么依旧没有走出亏损漩涡。
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美团外卖营收高且走向盈利，饿了么营收低且持续亏损，一个天上一个地下，差距不是一般的大，而且随着饿了么把百亿补贴作为常态化运营手段，或许能缩小与美团外卖的差距，但代价是盈利周期进一步被拉长，至少短期内看不到盈利的希望，只能寄希望于阿里持续输血，远不如已实现自我造血、正向循环的美团外卖。
种种迹象表明，饿了么与美团外卖存在巨大差距，这是不争的事实，而且双方差距是建立在阿里强攻美团外卖2年多的基础之上，含金量很高。话说，不是阿里不够强，而是美团外卖战斗力太强，领先优势无法轻易撼动，面对阿里日益升级的猛烈攻势，依然可以做到淡定自若。
在我看来，与其说外卖是饿了么与美团外卖之争，倒不如说是阿里、美团争夺本地生活服务的重要一环。而本地生活服务是双方都输不起的关键一战，为了打赢这场战争，各自不断加码，调兵遣将、集中优势资源。