科技创新板|清华学霸掌控，出货全球第一，国家大基金力挺，这家公司要去科创板了…… 学霸|清华大学|图像传感器

文章图片

科创板或再迎来一家细分科技龙头。
10月29日，思特威（上海）电子科技股份有限公司（下称“思特威”）将要科创板IPO（首次公开发行股票）上会，中信建投证券为保荐机构和主承销商。
记者注意到，这家由清华学霸掌舵的细分龙头企业仅仅成立不到5年，估值已达280亿元多，股东中聚集了不少知名机构和上市公司。
清华学霸掌控
据了解，思特威主营业务为高性能CMOS图像传感器芯片的研发、设计和销售，产品广泛应用于安防监控、机器视觉、智能车载电子等新兴领域。
思特威表示，公司已成为安防领域、机器视觉领域领先的CMOS图像传感器供应商。
根据机构Frost&Sullivan统计，在安防监控领域， 2020年公司实现1.46亿颗CMOS图像传感器出货，出货量位居全球第一。在新兴机器视觉领域全局快门产品中， 2020年公司实现2.5千万颗CMOS图像传感器出货，出货量位居行业前列。
也就是说，思特威是一家安防监控领域的CMOS图像传感器龙头。
2018年-2020年及2021年1-3月（下称“报告期”），思特威实现营业收入3.25亿元、6.79亿元、15.27亿元、5.41亿元，同期净利润-1.66亿元、-2.42亿元、1.21亿元、6862.9万元。思特威营收净利增长快速，并于2020年实现了净利润的扭亏为盈。
不过，公司同期经营活动产生的现金流量净额为1929.77万元、1.42亿元、2316.49万元、-4.87亿元，波动较大。
思特威针对目标应用领域的特定及新兴需求，开发了具有高信噪比、高感光度、高速全局快门捕捉、超宽动态范围、超高近红外感度、低功耗等特点的图像传感器，已应用在大华股份、大疆创新、宇视科技、普联技术、天地伟业、网易有道、科沃斯等品牌的终端产品中。
据业内人士介绍， CMOS图像传感器是未来比较有景气度的产业，也具有较高的科技属性，未来应用场景广泛，市场空间大。
这家高科技公司成立于2017年4月，由徐辰、莫要武、马伟剑、陈碧、邵泽旭、谢晓及李跃共同签署公司章程。截至目前，徐辰为思特威的控股股东及实际控制人，莫要武为其一致行动人。
而出生于1976年的徐辰是一位美籍华人，现今仅40多岁，是一位本科毕业于清华大学电子工程系的学霸，后于香港科技大学获得博士学历。成立公司前，徐辰在多家公司担任研发工程师，现任公司董事长、总经理。
有意思的是，截至招股说明书签署日，思特威的股份在首次公开发行前由具有特别表决权的A类股份及普通股份B类股份构成，徐辰持有的股份为A类股份，其余股东持有的股份为B类股份。徐辰持有的A类股份每股拥有的表决权数量为其他股东（包括本次公开发行对象）所持有的B类股份每股拥有的表决权的5倍。
因此，徐辰直接持有公司15.23%的股份，拥有的表决权比例为47.32%；莫要武直接持有公司6.66%的股份，表决权比例为4.14% 。徐辰拥有及可控制的表决权比例共为51.46% 。
“全明星”阵容
除了学霸创始人徐辰，其他持有思特威5%以上股份或表决权的股东包括莫要武、国家集成电路基金二期、Forebright Smart Eyes、Brizan Holdings、共青城思智威。
其中，国家集成电路基金二期持有思特威8.21%的股份，是公司第二大股东。国家集成电路基金二期股权结构分散，第一大股东为中华人民共和国财政部。
作为一家细分龙头，思特威吸引了不少投资机构的注意。
天眼查显示，思特威进行了四轮融资，最受瞩目的是D轮融资，涉及金额多达15亿元，显露了国家集成电路基金二期、小米长江产业基金、红杉中国、传音控股、联想创投等知名企业或机构的身影。
来源：天眼查
从招股书来看，不少明星股东确实入局其中。
成立于2017年的思特威为了实施回归境内A股发行上市的计划，在2020年6月，开曼思特威及其股东启动红筹架构拆除事宜，并于2020年9月完成红筹架构的拆除。彼时思特威有限整体估值为1200万美元。
2020年9月，大华股份、共青城芯动能对公司进行了增资，分别投入103317万元、3530.35万元，这是公司在2020年初红筹架构存续期间确定的第一轮外部融资，该次增资对应的思特威有限整体估值为投后近40亿元。
2020年10月，公司实施了红筹架构存续期间确定的第一、二轮外部融资。即国家集成电路基金二期投入4亿元、海康智慧投资2000万元，此次增资对应的思特威有限整体估值为投前近40亿元；安芯投资投入5000万元、奥闻投资投入5000万元，增资对应的思特威有限整体估值为投后67.3亿元。