【趣投稿中国股市：为什么拉升股票前，庄家都会先砸点小钱“试盘”】

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如何判断主力建仓的活动痕迹？
股价是买卖双方共同交易的结果。当买家增加，资金流入，股价就上涨。当卖家增加，资金流出，股价就表现为下跌。散户的交易行为比较分散，无法形成合力，对个股影响不大。只有当机构或者主力不断买入，形成有组织的流入时该股就会表现出特殊的痕迹，才有参考价值。
资金流入流出会在价格和成交量上表现出来，散户是纯多头，我们需要重点关注主力的流入情况。今天通过分析一下几种情况，教大家学会判断主力建仓的活动痕迹。
第一种情况：量缩到极限后放量
股价经过长期下跌后，量能递减到历史底部均量附近。股价振幅越来越小，交投清淡无人问津。主力进场时，量能逐步放大，甚至放巨量。说明可能有主力正在介入该股，应引起普通投资者的特别关注。
如下图所示，该股创15.77新低后第一波反弹后回落，此时量能再次递减到创新低时的均量附近。黑框处主力进场，量能放大。经过一段时间持续放量后主力开始拉升，最后冲至32.36元高位，实现翻倍。
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第二种情况：底部形态出现后的向上跳空
股价在相对低位，形态上构成双底、圆底等底部技术形态。突然某天向上跳空高开，伴随量能的有效放大，说明主力正在介入该股。
如下图所示，形成双底技术形态后，向上跳空高开，量能放大。突破双底颈线位后，走势不再犹豫，轻松上涨。
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第三种情况：相对低位高换手率
股价经过一段时间的下跌后，无论是个股利好还是大盘企稳，开始在某一区间呈现高换手。说明主力正在进场。但需要注意的是，如果在高位高换手则是流出。
如下图所示：股价创新低后换手率（换手线HSL）并未上升，在拉升过程中明显呈高换手现象，此时主力正在进场。至前期高点附近时盘整回踩，之后加速上涨。
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第四种情况：跌破箱体放量
股价连续下跌后，估值已回到合理区间。此时投资者开始产生分歧，而分歧造就震荡，股价开始做箱体整理。某天突然跌破箱体下沿，但同时出现较大成交量，股价又回到箱体内部。说明主力认可该股价值，认为下跌是机会而出现抄底现象。后市关注突破箱体的介入机会。
如下图所示，该股开始箱体震荡，跌破箱体时放量，主力抄底意愿强烈。第一次突破时同样放量。红圈处是散户介入的时点。
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以上是四种主力进场情景，分别是：量缩到极限后放量，底部形态出现后的向上跳空，相对低位高换手率和跌破箱体放量。
接下来，我们再看：无量上涨缩量回调，均线开始起伏有致等情景。
情形一：无量上涨，缩量回调
如果个股出现无量上涨，说明主力已经介入，且筹码锁定较好。新的主力正在拉抬股价。后市如果回调时缩量，说明主力并没有卖出意愿，继续看好后市。回调可能是洗盘。
如下图所示，创出3.67新低之后开始持续放量，说明主力正在进场。在其后方框中，两次上行时均呈无量上涨模式。且两次回调时均缩量，说明主力继续看好后市。股价从整理区间的6元左右，涨到9.7 ，涨幅超过50% 。
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情形二：均线开始起伏有致
均线系统由七零八落，牵丝绊藤，渐向脉络清晰，起伏有致，说明主力正在进场。其原理是：初期筹码分散，短中长期均线起伏交叉，股价随机波动。随着主力进场，筹码开始沉淀，振幅下降。最终反映到价格上就是短、中、长期均线开始趋于一致。
如下图所示：红框处均线凌乱，说明筹码分散。随着主力进场，筹码开始沉淀。在蓝框处震荡洗盘，短、中、长均线走平上翘。放量突破后，短中长期开始多头排列，趋于一致上涨预期。
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拉升股票前，庄家都会先砸点小钱“试盘”
作为主力，在准备大幅拉抬股价之前，也应该了解和掌握多空力量的悬殊，以及市场对该股股价的认同程度和其他投资者的持筹意愿。这时候，就要选择在合适的时机，用小部分资金拉抬和打压股价，以探明市场对该股的反应和其他投资者对该股的持筹意愿。根据市场和其他投资者不同的表现，再采取相对应的策略，进一步运做股价。这个过程，就叫作“试盘” 。
通过试盘动作庄家可以了解到：
1、该只股票是否有别的庄家已经潜伏在内。如果有别的庄家已经潜伏在内则该股的筹码吐纳将体现出非散户持有的特色。新进庄家必须采取较为稳妥的办法进行解决；跟庄、抢庄、联庄、助庄、跟庄、放弃。
2、该只股票的筹码分布情况：在该试盘价格范围内庄根据上档筹码的抛压的轻重、下档买盘的支撑力度，明确将可能有多少筹码会吐出，能够被他吸纳。以便制定正确的建仓计划和采用的具体后续建仓措施。
3、庄家通过试盘买进的部分筹码可以用于今后正式建仓时做空打压股价使用，以便在较低的价位买进建仓需要的更多廉价筹码。这也就是试盘时K线图表上表现出成交量突然放大的根本原因。
4、庄家通过仔细的试探，最后确定是按原计划真正进庄控制操纵该股还是放弃对该股坐庄，以便回避盲目勉强进庄带来的因不可控因素而造成资金的巨大风险。
庄家试盘的四大经典手法
观察主力试盘手法，首先要通过之前的K线结构形态，发现主力在起涨前的试盘行为。主力拉升前试盘往往有以下四种方法。
长上影线试盘
股价当天在盘中攻击时，以大单冲击为主，在短时间内迅速投入资金拉高股价，形成较长上影线。当上涨到一定幅度后，盘中撤出买盘资金，观察卖盘抛压状态，使得当天股价冲高回落。若放量突破试盘时的最高价位，则意味试盘结束，后市将开启拉升行情。
案例解析：汉缆股份(002498)
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以汉缆股份为例，该股票盘中冲高回落，试盘之后连续洗盘调整，随后放量突破，并且站在前期上影线最高价上方，股价开启一路飙涨。
长下影线试盘。
主力在盘中故意向下砸盘至技术支撑位后，再将卖盘位置卖单撤出，以此观察买盘位置相关大户与散户投资者的买入单量变化，从而判断该股在市场中的关注度。也可迫使部分投资者因害怕亏损而恐慌性抛出低价筹码，达到再次吸筹的目的。向下试盘时，只要收回关键支撑位即为结束试盘。
案例解析：天桥起重(002523)
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以天桥起重为例，该股连续收出长下影线，主力明显加大吸筹力度，在吸筹完成后，主力开始放量拉升股价。
涨停试盘。
主力主要通过涨停板，观察盘中抛盘量与跟风资金量的对比情况，分析和判断筹码的稳定度。当天涨停之后，次日往往会展开震荡。涨停之后的第三天，股价展开下跌，或者横盘整理。分页标题
案例解析：同力水泥(000885)
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就像前期的同力水泥，股价启动前每次涨停后都会迅速回调，前前后后经历了四次涨停试盘，第五次涨停后才开始真正拉升。
打压挖坑试盘。
主力不断向下用大单砸盘，用意是测试下方买盘力量的强弱。可以使得部分短线投资者因害怕巨大亏损而抛出，主力趁机在较低价再次悄悄买入。打压挖坑试盘的过程中，成交量持续萎缩。当出现地量结构时，往往宣告试盘动作结束。
案例解析：南方航空(600029)
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以南方航空为例，该股在回调至60日线附近之后猛烈打击，快速击穿60日线，但是在打压的过程中量能却是大幅萎缩的，随后快速收回60日线，明显的挖坑走势，挖坑结束后股价连续上涨。
四招轻松辨析洗盘与变盘
怎么区分洗盘与变盘？洗盘还是变盘，结合股市的历史规律，可以通过以下几种特征进行综合研判和识别：
? 价格变动的识别特征
洗盘的目的是为了恐吓市场中的浮动筹码，所以其走势特征往往符合这一标准：即股价的跌势往往比较凶狠，用快速、连续性的下跌和跌破重要支撑线等方法来达到洗盘的目的。而变盘又分为向上和向下变盘，要区别对待。
实战案例：
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例如上图的股票，在一波缓慢上行之后，在并无重大利空影响下，股价毫无征兆的放量跌破均线，大有破位下行的趋势。随后第二天，同样是放量“光脚大阳线”收复失地，站稳30日线，那么就可以确定是主力快速砸盘的洗盘行为了，随后股价再次回到了上升通道中，展开加速上涨！
而变盘的目的是为了清仓出货，所以，其走势特征较温和，以一种缓慢的下跌速率来麻痹投资者的警惕性，使投资者在类似''温水煮青蛙''的跌市中，不知不觉地陷入深套。
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例如上图股票红旗连锁，从8.5元开始下跌，一连跌破8元、7.5元等重要支撑位，量能不见放大，股价呈“绵绵不绝”的下跌态势，这就是主力的暗中出货行为——“温水煮青蛙”式的下跌。缩量阴跌是老股民最害怕的！
? 成交量的识别特征
洗盘的成交量特征是缩量，随着股价的破位下行，成交量持续不断地萎缩，常常能创出阶段性地量或极小量。如下图的股票在上涨之前就连续5天缩量阴跌，最后放出倍量，一根大阳线穿透所有均线，树立上涨趋势！
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变盘时成交量的特征则完全不同，变盘在股价出现滞涨现象时成交量较大，而且，在股价转入下跌走势后，成交量依然不见明显缩小。如下图的股票就是典型的例子，下行过程中不断放量下跌，击穿重要位置，那就是变盘的信号！
实战案例：
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? 持续时间的识别特征
上涨途中的洗盘持续时间不长，一般5至12个交易日就结束，因为时间过长的话，往往会被投资者识破，并且乘机大量建仓。
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而变盘的时候，股价即使超出这个时间段，仍然会表现出不温不火的震荡整理走势或缓慢阴跌走势。
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? 成交密集区的识别特征
洗盘还是变盘往往与成交密集区有一定的关系，当股价从底部区域启动不久，离低位成交密集区不远的位置，这时出现洗盘的概率较大。如果股价逼近上档套牢筹码的成交密集区时遇到阻力，那么，出现变盘的概率比较大。
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注意事项
? 洗盘时一般不放量，常呈现缩量整理态势，但是上涨时成交量逐渐放大；出货时上升的时间短，成交量不太大，但是下跌时有大的成交量。
? 洗盘时主力快速打低股价，并且在低位时有大量的买单成交，股价缓慢上升；出货时主力拉升股价速度快，随后慢慢盘跌，呈下降趋势。
? 洗盘时股价一般维持在30日均线上方，即使跌破10日、30日均线也不会引起大幅度跌落，而是在均线下方缩量盘整，随后被主力快速拉升到均线上方；出货时股价在高位盘整，均线在高位开始走平，如果跌破10日、 30日均线会以阴跌的方式向下，安全出货。
? 洗盘时一般伴随利空消息，以便吓出散户；出货时利好消息经常不断，这是主力惯用的心理战术。
最后正确判断洗盘结束点的方法
（1）洗盘的成交量特点。洗盘的前提是先前已经有大量的筹码入场，因而有一个放量上涨的过程，而且，洗盘不是大量筹码卖出，所以不会有很大的成交量出现，往往是缩量下跌。因此当股价再次出现放量上涨时，表明洗盘已经结束。
（2）洗盘的量价和庄家持仓特点。第一，超短线洗盘。个股短线单日走势出现放量上涨，呈中阳或大阳线，成交量明显放大，最明显的特征是庄家资金大量流入。第二天开始洗盘，股价回落，并明显缩量，最明显的特征是庄家资金并没有大量流出，甚至有少量流入。第二，短线洗盘。个股在开始几日放量上涨，最直接的是这几天庄家资金流入明显。当短期有一定的涨幅后，庄家会开始洗盘，股价回落，成交量萎缩，呈阶梯状下跌走势，最重要的是股价回落时没有明显的庄家资金流出，甚至缩量下跌中出现庄家资金流入。上述超短线和短线洗盘在结构上有相似之处，一般超短线由于浮筹较少，洗盘时间也相应较短，而短线洗盘由于前期有一定的涨幅，浮筹较多，洗盘时间会大大延长，因而也会出现一些整理形态，如三角形、楔形等。
（3）洗盘结束的特点。在上述缩量时并不是最佳买点，因为庄家有可能继续缩量洗盘，前景并不明朗，所以在确定洗盘结束时是最佳买入点。其特点如下。
一是当日放量。前期缩量表明浮筹在减少，当天放量应该不是浮筹在卖出，极有可能是庄家资金流入，要开始拉升了。
二是分时庄家资金。当然最直接的还是看庄家资金线，如果当日分时庄家资金在大量买入，表明放量不是浮筹或散户所为，而是庄家行为。
三是占比。也就是主动性买入或主动性卖出所占成交量的比量，这里的主动性买入或卖出不仅仅是特大、大单，也包含所有特大、大、中、小单，这样就能应对庄家用中小单做单的欺骗手法。
可以说，洗盘阶段是庄家折磨散户持股者的阶段。许多就是在这一阶段中落入庄家的陷阱。当你有顽强的心理承受力，理解并看穿了庄家的洗盘手法，并掌握了庄家洗盘阶段线图的特征时，洗盘的勾当对你来说只不过是小小的把戏而已。分页标题
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