创新|金融观察：金融创新需要大魄力大担当，更需要监管主动创新监管|创新|魄力|企业|业务|互联网|马云

_本文原题为 金融观察：金融创新需要大魄力大担当，更需要监管主动创新
显然，马云的发言是有很明确的指向性的。在24日外滩金融峰会上，马云提出了两个大概念，一个是中国金融没有系统性风险，因为没有系统；二是好的创新不怕监管，但是怕昨天的方式去监管， “不能用管理火车站的办法来管机场” 。
马云的讲话是触及了当前我国金融业的发展核心，即金融创新与金融监管的平衡问题。
马云作为互联网金融服务的从业专家，本身需要从金融监管机构获得政策支持，以便让企业获得更大的发展。但目前我们的金融监管体系，甚至是全球金融监管体系，对于数字金融的监管均是一个新课题，监管方面在一定程度上缺乏创新动能。
首先，作为监管层面，本着金融三性中第一位的“安全性” ，金融监管机构对于新兴金融服务业态，自然着眼风险防控意识，进一步加强管控，这就不免存在遏制金融创新的情况发生。
以P2P为例，理论上P2P能降低小微企业的融资成本，同时让资金方可以获得比银行更好的理财回报。但在实际操作中，由于放贷项目呆坏账很高， P2P平台只能加大融资利率来覆盖风险，造成融资方资金反而成本很高，变相成为高利贷。甚至出现恶意骗贷、诈骗跑路和非法集资等各种怪象。
在演讲中，马云认为，互联网金融必须有三个核心要素：一是丰富的数据；二是基于大数据的风控技术；三是基于大数据信用体系。用这三个标准衡量，就会看到P2P根本不是互联网金融，但是不能因为P2P把整个互联网技术对金融的创新给否定了。
事实上，在经历2016年以来的P2P乱象之后，我们的金融监管是逐渐收紧的。
其次，当前我国的金融监管还处于分业监管状态，对新兴金融业态存在监管空白和监管漏洞。在当前金融各项业务逐渐混合、深度融合、交叉渗透的现实状态，金融监管需要更加紧密及相互协调。
巴塞尔协议是原银监会主席刘明康引进的国际化银行业监管体系，对我国银行业的健康发展和规范性发展起到了重要作用。
但站在互联网金融服务机构的角度，这种监管模式已经落伍了。目前的数字金融已经打通了银行、基金、信托以及证券等各种业务的融合，业务边界也越来越模糊，综合监管于是提上日程。
央行副行长范一飞在25日的演讲中提出，要全面加快金融数字化转型步伐，同时加快健全适应数字经济发展的现代金融体系。
同时，他在之前一天提到，下一步要加强宏观审慎管理，建立商业银行、互联网联合贷款专项统计制度，将该类业务纳入商业银行宏观审慎评估，将符合条件的互联网企业纳入金融控股公司监管。
按照这一提法，阿里巴巴、蚂蚁集团都将类比金融控股公司，并接受央行等相关机构和相关法规的监管。如此，在蚂蚁集团的许多金融服务中，很多业务属于传统金融范畴，属于持牌金融机构才能从事的业务，是明显与传统金融机构抢夺资源。但站在蚂蚁角度，它是为个人、个体工商户以及小微企业提供金融服务，而这种服务是传统金融机构覆盖不到或做不了的，是必要的有益的补充。
事实上，解决中小微企业融资难、融资贵问题，是全世界的难题。我国提倡金融支持实体企业，特别是金融支持小微企业喊了十几年了，但传统金融机构在这一方面的突破难有建树。
相反，数字金融能很好地通过信息技术解决这个难题。
25日，蚂蚁集团董事长井贤栋在演讲中称，金融创新在全球经济中带来了创造性变化。他认为，金融科技让过去不可能做的事成为可能。今年以来蚂蚁集团通过自身渠道提供了5000多亿的资金服务，其中4000多亿的业务是转给商业银行的，涉及全国100多家银行。
这就是科技的力量，也是金融创新的结果。