曹中铭金融委一月内三次表态，对造假行为须用重典，实属罕见 5月4日

5月4日，金融委召开的第二十八次会议强调，必须坚决维护投资者利益、严肃市场纪律，对资本市场造假行为“零容忍” 。这也意味着，金融委在一个月时间内三次对资本市场的造假行为进行表态，实属罕见。

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在今年4月7日召开的第二十五次会议上，金融委要求发挥好资本市场的枢纽作用，坚决打击各种造假和欺诈行为；4月15日召开的第二十六次会议则提出要对造假、欺诈等行为从重处理。此次金融委再次剑指资本市场的造假行为，既凸显出造假行为的危害性，也说明该问题已经引起了金融委的高度重视，今后对于资本市场造假行为的从严监管将是可期的。
资本市场的财务造假行为已是一个老生常谈的话题了，而在造假的背后，则是为了达到不可告人的目的。有的企业根本不符合上市的条件，为了跻身于资本市场，不惜通过财务造假的方式来“达标” 。从近些年来的案例看，类似的企业并不少见。有的上市公司为了粉饰业绩，或为了规避退市的风险，通过对财务数据进行“包装”的方式来实现。
从时间上追溯，我国资本市场虽然诞生的时间不长，但上市公司造假现象在A股诞生几年之后便开始出现。多年来，资本市场造假行为无法杜绝，一方面，与上市公司没有做到四个“敬畏” ，即敬畏市场、敬畏法治、敬畏专业、敬畏投资者有关，与上市公司治理结构紊乱，内控机制缺失有关。另一方面更与违规成本低的短板有关。特别是，某些上市公司的财务造假行为即使调查属实，但根据旧版《证券法》的规定，只能按照信披违规进行处罚。而信披违规对上市公司的顶格处罚，也不过60万元，对责任人员的处罚只有30万元。
资本市场的造假行为不仅损害了A股投资者的利益，扰乱了市场正常的秩序，而且，在境外挂牌企业的造假行为，更是对中概股等企业群体产生了严重的负面影响。像前不久瑞幸咖啡造假丑闻曝光后，股价暴跌导致投资者损失自不必说，也对中概股的声誉、估值，以及今后国内企业赴美上市都会产生一系列的负面效应，且其影响还将是深远的。
金融委一月内三次表态要对资本市场的造假、欺诈行为进行严打，个人以为是非常有必要的。而且，基于造假行为的危害性，以及所产生的恶劣影响，须用重典进行惩治。
针对上市公司的财务造假行为，首先要对责任人员进行严惩。财务造假不同于会计差错，背后主观故意的成分更多，属于典型的主动造假。上市公司实施财务造假，包括上市公司高管等在内的相关责任人员难辞其咎。实际上，实施财务造假，本质上是“人”的问题。因此，对责任人员进行严惩是不可或缺的。对于财务造假的责任人员，个人以为应按新版《证券法》的相关规定处以罚款五百万元的顶格处罚。
某些上市公司出现财务造假现象，肩负审计重任的会计师事务所亦难逃干系。作为中介机构，既需要具备职业操守，也需要具备职业胜任能力，两者缺一不可。作为中介机构，必须恪尽职守，勤勉尽责，否则，上市公司财务造假中的问题是无法发现的。因此，上市公司财务造假案例中，中介机构如果没有履行勤勉尽责的职责，那么会计师事务所也应承担责任，对于个中存在严重违规违法行为的审计机构与人员，建议撤销其从业许可资格。
【曹中铭金融委一月内三次表态，对造假行为须用重典，实属罕见】当然，作为财务造假的主体，更应该付出惨重的代价。对于通过财务造假的方式欺诈发行的，一经查实，应立即启动强制退市程序。对于上市公司的财务造假行为，除了按照新版《证券法》的相关规定进行经济处罚外，无论其造假的金额大小、影响几何，只要存在造假的事实，同样应启动强制退市程序，而不应留下任何的商量余地。当造假意味着退市在市场上成为现实时，既提高了违规成本，也严惩了违规行为，更是对市场与投资者的一种保护。