又一高息揽储神器没了！民营银行：年利率还能上浮50% 对于不愿承担太多投资风险的

对于不愿承担太多投资风险的用户来说，中小银行尤其是民营银行的存款产品向来是重要的选择之一。
一方面，这些中小银行“热衷”高息揽储，存款产品年利率超过4%往往是“标配”；另一方面，流动性都还能控制在1年以内。
【又一高息揽储神器没了！民营银行：年利率还能上浮50%】不过随着央行的一纸文件，让这些银行失去了一个高息揽储神器：周期付息被认定不规范！目前正纷纷下架整改。

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而让民营银行更为焦虑的是：影响最大的不止周期付息产品被下架。
继靠档计息被叫停后，又一高息揽储神器没了
线上存款是从2018年下半年开始流行的！当年年初有两大重要事件：一是余额宝等货币基金被纳入M2监管，二是理财产品打破刚性兑付，即不保本了。
也就是从那年开始，货币基金年化收益率纷纷跌破4% ，此后一路走低。
这也给了线上存款，尤其是民营银行线上存款通过高息抢夺客户创造了条件。
最早是揽储利器是靠档计息！
2018年下半年开始，银行纷纷通过靠档计息，将5年期存款“创新”为1年期以内的存款，并通过京东金融、百度度小满等平台销售，很快就做大了规模。
不过从2019年底开始，靠档计息存款被监管叫停， 2020年初更是直接宣布不合规！而从那时开始，周期付息就替代靠档计息，成为银行又一揽储利器。
模式很简单，就是银行推出年利率超过4%的5年期定存，然后按月或按年支付利息，哪怕提前支取，也不影响已经支付的。
而这一揽储神器也在2021年2月份到头。
根据央行2月8日发布的《2020年第四季度中国货币政策执行报告》，明确表示督促整改不规范的存款创新产品，其中就点名靠档计息和周期付息。

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民营银行：影响最大的还是自律机制
证期君注意到，自央行《报告》发布以来，民营银行的周期付息产品，不是被下架就是售罄状态。
而对于民营银行来说，影响最大的还不是周期付息被整改，而是央行表态加强异地存款管理时，明确自律要求参考国有银行执行。
目前我国银行存款产品年利率的定价方式是：存款基准利率＋自律机制。一方面，存款年利率只能围绕央行公布的存款基准利率上下浮动，另一方面，能浮动多少，要看自律机制的要求。
而按照自律要求，国有银行最多只能上浮50%！这意味民营银行以后最高也只能上浮50% ，竞争优势全无（股份制银行能上浮52% ，城商行、农商行能上浮55%）。
至于上浮50%后年利率是多少，请参见下图：

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当然，上述定价模式有个BUG：央行存款基准利率最长只给了3年期！超出3年期的存款，银行理论上可能自主定价，而这也给后续的“创新”预留了空间。